ラクサス・テクノロジーズ(288A):IPO上場情報と初値予想


ラクサス・テクノロジーズは、ブランドバッグのサブスクリプション型シェアリングサービスである「ラクサス」を提供している企業です。親会社はプライム上場のワールド(3612)。

ラクサス

やや需給が重いIPOですが、12月前半の上場であればまだまだ大丈夫そう。やや強気の評価としておきたいと思います。

※詳細は企業紹介IPOのポイントにて。


ラクサス・テクノロジーズのIPOの内容や事業内容は日本取引所グループに掲載されています。
本ページで掲載している画像は、ラクサス・テクノロジーズの目論見書から引用しています。
庶民のIPOは、初心者でもIPOに参加しやすいよう要約し、評価や初値予想を掲載。はじめての人へ

ラクサス・テクノロジーズの上場日

A
  • 業績:好調
  • IPO人気:なし
  • オファリングレシオ:高い
  • 公募多い
  • 調達金額:大きい

上場日 2024/12/13(金) 証券コード 288A
市場 東証グロース 業種 サービス業
Webサイト Webサイト 単元株 100株
Yahoo!ファイナンス ラクサス・テクノロジーズ(288A)
時価総額
72.1億円(公開価格で計算)

ラクサス・テクノロジーズのブックビルディング内容

ブックビルディング期間中に、幹事証券からIPOに申し込みましょう。

ブックビルディング期間

2024/11/27 (水) ~ 12/3 (火)

仮条件 272円~281円 (抽選資金:2.72万円 ~ 2.81万円)
当選口数 85,932口
発行済株式数 25,654,383株 オファリングレシオ 33.4%
公募株数 6,543,600株 売出株数 928,800株
吸収金額 24.1億円 O.A分 1,120,800株
仮条件決定日 11/26 (火) 公開価格決定日 12/4 (水)
購入期間 12/5 (木) ~ 12/10 (火)
備考

【12.4追記】公募は、国内5,502,500株、海外1,041,100株(海外販売の割合 15.9%)

※ 吸収金額は公募株、売出株、OA株を含む。
※ 申込・購入期間は各証券会社で異なります。

ラクサス・テクノロジーズの公開価格と初値

仮条件 272円~281円
公開価格 281円 初値 (初値予想)391円 ~ 481円
騰落率 -  倍率  -
初値売り損益 (予想利益)11,000円~20,000円

※予想利益は仮条件の上限価格を基にしています。

ラクサス・テクノロジーズの初値予想と予想利益

ラクサス・テクノロジーズの初値予想と予想利益です。予想利益は仮条件の上限価格を基にしています。

仮条件と初値予想

仮条件 272円 ~ 281円 ※抽選資金:2.72万円 ~ 2.81万円
初値予想 391円 ~ 481円
(1.4倍~1.7倍)
予想利益 1.1万円~2万円

想定価格と初値予想

想定価格 281円あたり ※抽選資金:2.81万円あたり
初値予想 391円 ~ 481円 (1.4倍~1.7倍)
予想利益 1.1万円~2万円
送信中...

初値予想アンケート

ラクサス・テクノロジーズ(288A)の初値予想アンケートに、ご協力をお願いします。

公開価格(281円)を基準価格に修正しています。

有効回答:917   投票期限:2024/12/12 (木) 23:59まで
3倍以上(843円以上)
356票  39%
投票済み

2.5倍以上~3倍未満(703円以上~843円未満)
37票  4%
投票済み

2倍以上~2.5倍未満(562円以上~703円未満)
65票  7%
投票済み

1.5倍以上~2倍未満(422円以上~562円未満)
139票  15%
投票済み

1.2倍以上~1.5倍未満(337円以上~422円未満)
222票  24%
投票済み

1倍以上~1.2倍未満(281円以上~337円未満)
53票  6%
投票済み

公募割れ(281円未満)
45票  5%
投票済み

ラクサス・テクノロジーズの主幹事と幹事証券

ラクサス・テクノロジーズのIPOを取り扱っている証券会社です。

ラクサス・テクノロジーズの割当数とネット抽選の当選数

目論見書で公表されている証券会社の割当数と、ネット抽選分の当選数(個人配分)の予想です。

割当数にネット抽選分のパーセンテージをかけた単純な計算ですので、参考程度にお願いします。

証券会社 割当率 割当数 ネット
抽選分
主幹事
みずほ証券
92.18% 7,920,800株 7,920口※
野村證券 4.17% 358,700株 358口※
楽天証券 0.87% 74,700株 747口※
松井証券 0.87% 74,700株 522口※
SBI証券 0.87% 74,700株 448口※
岩井コスモ証券 0.26% 22,400株 22口※
東洋証券 0.26% 22,400株 0口※
極東証券 0.26% 22,400株 0口※
ひろぎん証券 0.26% 22,400株 0口※

※海外売出し1,041,100株分が含まれているので、実際のネット抽選分は数値より低いです。

楽天証券の抽選倍率は、660倍でした。

現金8,000円+2,000ポイントがもらえる口座開設タイアップ企画を行っています。
抽選資金が不要の岡三オンライン松井証券。委託幹事で穴場のauカブコム証券。ポイントが貯まるSBI証券


ラクサス・テクノロジーズの決算情報

単独 財務情報 (単位/千円)

決算期 2024年3月 2023年3月 2022年3月
売上高 2,193,989 1,992,480 1,636,492
営業利益 454,770 336,266
営業利益率 20.73% 16.88%
経常利益 467,123 336,049 -217,098
当期利益 415,925 170,252 -225,392
純資産 842,134 426,209 255,956
配当金
EPS 21.76 8.91 -11.79
BPS 44.07 22.30 13.39
前期比(営業利益) 35.2%
前期比(売上高) 10.1% 21.8%
※配当金、EPS、BPSは(単位/円)

連結 財務情報 (単位/千円)

決算期 2024年3月 2023年3月
売上高 2,251,664 2,007,163
営業利益 473,991 330,029
営業利益率 21.05% 16.44%
経常利益 503,479 332,376
当期利益 431,527 273,023
純資産 842,384 425,725
EPS 22.58 14.29
BPS 44.08 22.28
前期比(営業利益) 43.6%
前期比(売上高) 12.2%
※EPS、BPSは(単位/円)
業績

ラクサス・テクノロジーズのPERとPBR

公開価格(281円)で算出したPERとPBRです。

決算月 PER PBR EPS BPS
2023年3月
(実績/連結)
19.66倍 12.61倍 14.29 22.28
2024年3月
(実績/連結)
12.44倍 6.37倍 22.58 44.08
2025年3月
(予想/個別)
12.99倍 - 21.64 -

ラクサス・テクノロジーズの配当金と配当利回り

公開価格(281円)と配当金で算出した配当利回りです。

決算月 1株あたり
の配当金
配当利回り 配当性向
2024年3月
(実績)
0円 - -
2025年3月
(予定)
0円 - -

上位株主とロックアップ情報

ラクサス・テクノロジーズの上位10名の株主構成、ロックアップの情報です。

株主名 株数 売出数 ロック
アップ
株式会社ワールド 親会社 11,943,934
59.30%
580,500 180日
児玉 昇司 取締役 7,166,849
35.58%
348,300 180日
高橋 啓介 代表取締役社長 286,400
1.42%
(286,400)
- 180日
竹増 浩司 取締役 165,100
0.82%
(165,100)
- 180日
従業員 147,400
0.73%
(455,600)
-
中尾 聡志 取締役 124,600
0.62%
(124,600)
- 180日
従業員 67,400
0.33%
(67,400)
-
従業員 64,400
0.32%
(64,400)
-
従業員 53,000
0.26%
(53,000)
-
従業員 49,600
0.25%
(49,600)
-
※()内の数値は、新株予約権による潜在株式数。
  • 180日のロックアップ期間は、2025年6月10日まで
詳細は目論見書にてご確認ください。

直近の類似IPOの上場結果

ラクサス・テクノロジーズと同じホットワードのIPOの上場結果です。

親子上場」のIPOの直近の結果です。

  • 2024/10/29 Sapeet
    初値売り損益:78,500円
    (騰落率:52.33%、倍率:1.52倍)
  • 2024/09/26 キッズスター
    初値売り損益:-35,000円
    (騰落率:-13.67%、倍率:0.86倍)
  • 2024/04/16 Will Smart
    初値売り損益:-7,600円
    (騰落率:-4.59%、倍率:0.95倍)
  • 2023/12/15 S&J
    初値売り損益:-3,100円
    (騰落率:-2.35%、倍率:0.98倍)
  • 2023/08/30 インバウンドプラットフォーム
    初値売り損益:70,100円
    (騰落率:37.89%、倍率:1.38倍)

ラクサス・テクノロジーズと市場と業種が同じIPOの上場結果です。

「市場:グロース」かつ「業種:サービス業」の直近のIPO結果です。

  • 2024/11/29 グロービング
    初値売り損益:107,000円
    騰落率:23.62%、倍率:1.24倍
  • 2024/10/22 Schoo
    初値売り損益:7,100円
    騰落率:10.29%、倍率:1.10倍
  • 2024/09/26 アスア
    初値売り損益:32,400円
    騰落率:47.65%、倍率:1.48倍
  • 2024/07/26 タイミー
    初値売り損益:40,000円
    騰落率:27.59%、倍率:1.28倍
  • 2024/06/20 WOLVES HAND
    初値売り損益:10,500円
    騰落率:13.64%、倍率:1.14倍

上場日の初値決定前の気配運用

ラクサス・テクノロジーズ(288A)の初値決定前の気配運用です。

公開価格 上限価格 下限価格
281円
647円
(上場1日目)
211円
  • 上限価格:
    更新値幅 15円、更新時間 10分
  • 下限価格:
    通常の更新値幅、更新時間 3分
  • 初値の上限価格:657円

引受価額は258.52円。幹事証券の引受価額は、公募割れ時の目安に(誠意買いとは?

初値を基にした価格で制限値幅(ストップ高/ストップ安)が決まります。

(例)初値が1,200円の場合、制限値幅は300円に。上場日のストップ高は1,500円、ストップ安は900円

ラクサス・テクノロジーズのIPO分析

ユーザーの年齢層は20代から50代と幅広く、特に30代と40代が中心。(2024年2月実績)
利用期間が12か月を超える会員が全会員数の66%。有料会員数は19,847名(2024年9月時点)

働く女性がユーザー全体の約73%を占めています。
利用の用途は「日常と通勤」=「オンとオフ」でブランドバッグを使い分けているよう。

また、子供を持つ女性が約44%を占めており、学校行事やプライベートでの外出、旅行などの用途でブランドバッグを使い分けるユーザーも多数存在。

自社の専門スタッフが大切にメンテナンス。仕入れたバックの直接廃棄はゼロ!!SDGs!(なつかしい)
相当回数利用したバッグはBtoB/Cに二次流通。

自社の専門スタッフが大切にメンテナンス

廃棄が少ないためか、営業利益率は2024年3月期で21.05%と高い。2023年3月期は16.44%。
2025年3月期の業績予想による営業利益率は23.54%

シングルプランは2023年12月に月額6,800円(税別)→月額9,800円(税別)へ値上げ。
価格改定後、ユーザー数は減少したものの、2024年9月より対前月に対して純増。

2025年3月期の業績予想(個別)が発表されています。(連結はなし。連結子会社が2024年5月に解散した為)
想定価格で算出したPERは12.9倍。前期実績(連結)で算出したPERは12.4倍、PBRは6.37倍(PERとPBR

業績予想

レンタル系サービスでは、ファッションレンタルサービスのエアクロ(9557)が2022年7月に上場。今期、初の通期で黒字化予想。

ラクサスは既に黒字化。服と比べるとバッグはメンテナンスできるし、長く愛される商品なのが強いのか。

やや需給が重いIPOですが、12月前半の上場であればまだまだ大丈夫そう。やや強気の評価としておきたいと思います。

仮条件の価格、相場環境を考慮して評価と初値予想は変更する可能性があります。(一段下に)

参考までに

評価は下記を考慮して、人気が高い「A」に設定しました。

人気が高い
  • 業績が好調(決算情報
  • 2025年3月期の業績予想(前期比)は、売上高 2,693百万円(+22.8%)、営業利益 634百万円(+39.6%)
  • 購入単価が低いIPOが好調抽選資金による実績
  • グローバルオファリング(海外販売)あり。海外販売比率は15.9%
  • サスティナブルな事業内容
  • 2025年3月期(予想)による営業利益率は23.54%。前期の営業率は21.05%
  • オファリングレシオが33.4%と高いIPOデータ
  • 市場からの吸収金額が24.1億円とやや大きいIPOデータ
  • 配当実績なし
  • 想定価格と2025年3月期の業績予想(連結)によるPERは12.9倍。前期実績で計算したPERは12.4倍、PBRは6.37倍(PERとPBR
  • 市場で敬遠される親子上場。ただし初値の結果は良い
  • 有料会員数の推移がわからず

目論見書の想定仮条件は281円。初値予想は391円 ~ 481円としました。
予想利益は1.1万円~2万円です。

公募割れリスクは低いと思われるIPO。
カブスルは積極的に幹事証券から参加して当選を狙います!

松井証券みずほ証券野村證券はブックビルディング時の抽選資金が不要です。
当選後に購入資金を入金すれば良いので気軽に参加できます。(松井証券は口座開設タイアップ中)

特に松井証券はIPOの引受部門にチカラを入れており、幹事数が増えています(5割目標)

そのほかに楽天証券SBI証券岩井コスモ証券でも参加が可能です。

ブックビルディングの参加スタンスは Twitterにて発信しています。

庶民のIPO限定のタイアップ企画を行っていますので、口座開設がまだの方は お得なこの機会に是非どうぞ(  ̄∇ ̄)

口座開設タイアップ企画現金やポイントがもらえる!

口座開設タイアップ企画
  • 松井証券
    抽選資金不要で幹事数が多い
    口座開設+ネット銀行の入金で2,000ポイントがもらえる!
  • 岡三オンライン
    抽選資金不要で幹事数が多い
    口座開設+1回の取引で現金3,500円がもらえる!
  • SBI証券
    幹事数は9割以上とかなり多い!
    口座開設+入金・振替で現金2,000円がもらえる!
  • auカブコム証券
    全体の2~3割の委託幹事に
    口座開設+投資信託の購入で現金2,000円がもらえる!

企業紹介

ラクサス・テクノロジーズは、ブランドバッグのサブスクリプション型シェアリングサービスである「ラクサス」を提供している企業です。親会社はプライム上場のワールド(3612)。

ラクサス 取扱いブランド

サービスに利用するブランドバッグは、主にリユース市場を通じて調達。
自社の専門スタッフが大切にメンテナンスすることで長く良好な状態を維持しており、サービス開始以来、仕入れたバックの直接廃棄はゼロ。ユーザーがレンタル中に気に入ったものは購入することも可能。

事業内容
  • シングルプラン 月額9,800円(税別)
    好みのブランドバッグを一つ選択し、交換自由・使い放題で楽しむ
  • ダブルプラン 月額13,600円(税別)
    同時に2つのバッグを利用したいユーザー向け

設立は2006年8月
従業員数は42名、平均年齢は38.1歳、平均勤続年数は4.6年、平均年間給与は488.3万円(2024年10月末)

ラクサス・テクノロジーズのIPOの内容や事業内容は日本取引所グループに掲載されています。
本ページで掲載している画像は、ラクサス・テクノロジーズの目論見書から引用しています。
庶民のIPOは、初心者でもIPOに参加しやすいよう要約し、評価や初値予想を掲載。はじめての人へ

現金8,000円+2,000ポイントがもらえる口座開設タイアップ企画を行っています。
抽選資金が不要の岡三オンライン松井証券。委託幹事で穴場のauカブコム証券。ポイントが貯まるSBI証券


送信中...

ご意見箱(投書/返答不可)

ご意見、ご要望、ご感想などお気軽にお寄せください。ご意見がダイレクトに届きます。
※氏名、電話番号等、個人の特定できる情報の記入はご遠慮ください。

返答が必要なご質問はIPO質問集をご確認の上、お問い合わせよりご連絡ください。

ご意見は今後のサイト運営の参考にさせて頂きます。
また、みなさんの嬉しい当選報告もありがとうございます。