ライトワークス（4267）：IPO上場情報

ライトワークスの上場日

• 
• 
• 

ライトワークスのブックビルディング内容

ブックビルディング期間中に、幹事証券からIPOに申し込みましょう。

※ 吸収金額は公募株、売出株、OA株を含む。
※ 申込・購入期間は各証券会社で異なります。

ライトワークスの公開価格と初値

ライトワークスの初値予想と予想利益

ライトワークスの初値予想と予想利益です。

※初値や利益の数値はあくまで予想であり、将来の実際の結果を保証するものではありません。
※予想利益は仮条件の上限価格（想定価格）を基に試算しています。

IPOの申込は、当選が平等抽選で資金力に左右されないマネックス証券がおすすめです（詳しい紹介）
カブスルのメイン証券。IPOに24回当選。銘柄スカウターやワン株も便利（当選実績）

ライトワークスの主幹事と幹事証券

ライトワークスのIPOを取り扱っている証券会社です。

ライトワークスの割当数とネット抽選の当選数

目論見書で公表されている証券会社の割当数と、ネット抽選分の当選数（個人配分）の予想です。

割当数にネット抽選分のパーセンテージをかけた単純な計算ですので、参考程度にお願いします。

委託幹事である岡三オンラインは、委託数が公表されていません。

楽天証券の抽選倍率は、412倍でした。

ライトワークスの決算情報

単独 財務情報 （単位/千円）

決算期	2021年1月	2020年1月	2019年1月
売上高	996,821	849,117	811,464
経常利益	13,555	42,888	40,813
当期利益	8,924	4,441	37,399
純資産	237,554	241,423	251,435
配当金※	2,000.00	―	5,000.00
EPS※	3.84	1.87	12,592.58
BPS※	104.70	101.61	84,658.32
前期比（売上高）	17.4％	4.6％	―

※配当金、EPS、BPSは（単位/円）

連結 財務情報 （単位/千円）

決算期	―	2021年1月	2020年1月
売上高	―	1,757,789	1,217,500
経常利益	―	25,928	-87,073
当期利益	―	18,035	-25,716
純資産	―	240,630	234,649
EPS※	―	7.76	-10.82
BPS※	―	105.60	98.40
前期比（売上高）	―	44.4％	―

※EPS、BPSは（単位/円）

上位株主とロックアップ期間

ライトワークスの上位10名の株主構成とロックアップ期間です。

直近の類似IPOの上場結果

ライトワークスと市場と業種が同じIPOの上場結果です。

ライトワークスのIPO分析

オンライン英会話というと、競合としては2014年に上場したレアジョブでしょうか。

レアジョブ（6096）のチャートをみてみると、コロナ禍で株価は伸びたものの、その後、下落を続けています。

他にもオンライン学習系はコロナ禍で株価を上げていたと思います。
（2020年7月に上場したKIYOラーニング（7353）など。こちらも株価は下落中）

事業内容は悪くないと思うんですが、マザーズ市場は絶賛下落中。類似事業も下落中。

東証マザーズ 2年チャート/byマネックス証券

IPOは需給的に絞られており、初値は上昇しやいです。

同社の登録業種は「情報・通信業」。
てっきりサービス業なのかなぁと思いましたが、経営課題にも「IT技術者の人材確保」が挙げられておりました。
（同社の平均年間給与は523.5万円。これじゃぁ優秀な技術者は来ない気も）

事業内容とIPOの内容を考慮すると、個人的には良い初値をつけそうな気がします。

ただ、気がかりなのは相場環境。上場市場のマザーズ市場はかなり弱く推移しています。
上場日の2月までには改善していると個人的には思いますが、初値は相場環境に影響されそうです。

参考までに

評価は下記を考慮して、中立の「Ｂ」に設定しました。

• 時代にマッチした事業内容で将来性あり。
• 上場による知名度アップで、業績への貢献期待。
• 大手企業への導入実績あり。
• 市場からの吸収金額が7.7億円と小さい。（吸収金額による実績）
• オファリングレシオが15.1％と低い。（オファリングレシオによる実績）
• 業績が微妙。（上下のブレがある）
• 上場市場の東証マザーズ市場が軟調。（投資資金が抜けている）
• 上位株主は役員関連。売り圧力が低い。

1.19追記。仮条件が1,900円 ～ 2,100円に決定。（想定価格の2,100円が上限でやや弱気）
現時点でマザーズ銘柄が総崩れしているのも考慮し、初値予想を2,300円 ～ 2,520円に修正。予想利益は2万円～4.2万円です。

目論見書の想定仮条件は2,100円。初値予想は2,310円 ～ 2,800円としました。
予想利益は2.1万円～7万円です。

カブスルは幹事証券にてIPOに参加します。

1人1票の平等抽選で、資金力に左右されない当選が期待できるマネックス証券やSMBC日興証券や、落選しても次回以降の当選チャンスに活かせるポイントが付与されるSBI証券がおすすめです。

カブスルはこちらの3社だけでIPOに66回当選しています。（全当選数の62.3％）

IPO投資におすすめの証券会社。当選回数216回の実績あり

当選実績多数のカブスルがIPOの当選狙いにおすすめの証券会社を紹介します。幹事数が多く平等抽選の証券会社や抽選資金不要...

ipokabu.net

岡三証券のネット取引サービス岡三オンラインは、抽選時に資金が必要ないので気軽に参加できます。

IPOは資金不要の証券会社で気軽に参加しよう

口座開設だけでIPOに参加できる証券会社は7社。証券会社の入金も必要ないので、IPO初心者でも気軽に申し込めます。資金不要...

ipokabu.net

抽選資金に余裕があれば、楽天証券でも参加しておきたいです。