グリーンモンスター（157A）：IPO上場情報と初値予想
グリーンモンスターは、FXなび、トウシカ、かぶたすのアプリ運営、ファイナンシャルプランニングサービスを行っている企業です。グループは同社と連結子会社2社で構成。
投資に関する知識不足や心理的不安がハードルになっている投資未経験の「投資家デビュー」を体験型投資学習を通して後押しするアプリとなることを指向して、開発・運営を行っています。
売上高の76.5％が「FXなび」（2023年6月期）
設立は2013年7月
同社の従業員数は36名、平均年齢は33.6歳、平均勤続年数は2.2年、平均年間給与は584.3万円。連結の従業員数は39名（2024年1月末）
グリーンモンスターのIPOの内容や事業内容は日本取引所グループに掲載されています。
本ページで掲載している画像は、グリーンモンスターの目論見書から引用しています。
庶民のIPOは、初心者でもIPOに参加しやすいよう要約し、評価や初値予想を掲載。はじめての人へ
グリーンモンスターの上場日
| 上場日 | 2024/3/29(金) | 証券コード | 157A |
|---|---|---|---|
| 市場 | 東証グロース | 業種 | サービス業 |
| Webサイト | Webサイト | 単元株 | 100株 |
| Yahoo!ファイナンス | グリーンモンスター（157A） | ||
| 時価総額 | 31.3億円（公開価格で計算） 54.2億円（初値で計算） |
||
グリーンモンスターのブックビルディング内容
ブックビルディング期間中に、幹事証券からIPOに申し込みましょう。
| ブックビルディング期間 |
2024/3/13 (水) ～ 3/19 (火) |
||
|---|---|---|---|
| 仮条件 | 920円～980円 （抽選資金：9.2万円 ～ 9.8万円） | ||
| 当選口数 | 11,500口 | ||
| 発行済株式数 | 3,190,000株 | オファリングレシオ | 36％ |
| 公募株数 | 750,000株 | 売出株数 | 250,000株 |
| 吸収金額 | 11.2億円 | O.A分 | 150,000株 |
| 仮条件決定日 | 3/11 (月) | 公開価格決定日 | 3/21 (木) |
| 購入期間 | 3/22 (金) ～ 3/27 (水) | ||
※ 吸収金額は公募株、売出株、OA株を含む。
※ 申込・購入期間は各証券会社で異なります。
- IPO管理帳 / IPO管理帳ログイン版
IPOの申込み、当選管理がカンタンに。 - IPOのメール通知システム
ブックビルディングの開始時にメールが届く。
グリーンモンスターの公開価格と初値
| 仮条件 | 920円～980円 | ||
|---|---|---|---|
| 公開価格 | 980円 | 初値 | 1,700円 |
| 騰落率 | 73.47％ | 倍率 | 1.73倍 |
| 初値売り損益 | 72,000円（1,700円 - 980円）× 100株 | ||
※予想利益は仮条件の上限価格を基にしています。
グリーンモンスターの初値予想と予想利益
グリーンモンスターの初値予想と予想利益です。予想利益は仮条件の上限価格を基にしています。
仮条件と初値予想
| 仮条件 |
920円 ～ 980円
※抽選資金：9.2万円 ～ 9.8万円
上限は6.5％上ブレ↑ |
|---|---|
| 初値予想 |
1,140円 ～ 1,300円※3/11 修正
（1.2倍～1.3倍） |
| 予想利益 | 1.6万円～3.2万円 |
想定価格と初値予想
| 想定価格 | 920円あたり ※抽選資金：9.2万円あたり |
|---|---|
| 初値予想 | 1,020円 ～ 1,180円 （1.1倍～1.3倍） |
| 予想利益 | 1万円～2.6万円 |
初値予想アンケート
グリーンモンスター（157A）の初値予想アンケートに、ご協力をお願いします。
公開価格（980円）を基準価格に修正しています。
有効回答：362票 投票期限：2024/3/28 (木) 23:59までグリーンモンスターの主幹事と幹事証券
グリーンモンスターのIPOを取り扱っている証券会社です。
グリーンモンスターの割当数とネット抽選の当選数
目論見書で公表されている証券会社の割当数と、ネット抽選分の当選数（個人配分）の予想です。
割当数にネット抽選分のパーセンテージをかけた単純な計算ですので、参考程度にお願いします。
| 証券会社 | 割当率 | 割当数 | ネット 抽選分 |
|---|---|---|---|
| 主幹事 みずほ証券 |
86.96％ | 1,000,000株 | 1,000口 |
| 楽天証券 | 4.35％ | 50,000株 | 500口 |
| 松井証券 | 4.35％ | 50,000株 | 350口 |
| マネックス証券 | 2.61％ | 30,000株 | 300口 |
| SMBC日興証券 | 0.87％ | 10,000株 | 10口 |
| SBI証券 | 0.43％ | 5,000株 | 30口 |
| 岡三証券 | 0.22％ | 2,500株 | 2口 |
| 極東証券 | 0.22％ | 2,500株 | 0口 |
委託幹事である岡三オンラインは、委託数が公表されていません。
楽天証券の抽選倍率は、238倍でした。
現金7,500円＋2,000ポイントがもらえる口座開設タイアップ企画を行っています。
抽選資金が不要の岡三オンラインと松井証券。平等抽選のauカブコム証券。落選でポイントが貯まるSBI証券。
グリーンモンスターの決算情報
単独 財務情報 （単位/千円）
| 決算期 | 2023年6月 | 2022年6月 | 2021年6月 |
|---|---|---|---|
| 売上高 | 1,672,008 | 1,397,007 | 1,547,762 |
| 経常利益 | 185,378 | 51,071 | 329,230 |
| 当期利益 | 133,030 | 38,752 | 224,758 |
| 純資産 | 651,277 | 518,246 | 479,494 |
| 配当金※ | ― | ― | ― |
| EPS※ | 54.52 | 15.88 | 92.11 |
| BPS※ | 266.84 | 212.32 | 196.44 |
連結 財務情報 （単位/千円）
| 決算期 | 2023年6月 |
|---|---|
| 売上高 | 1,711,553 |
| 経常利益 | 169,572 |
| 当期利益 | 121,585 |
| 純資産 | 639,832 |
| EPS※ | 49.83 |
| BPS※ | 262.15 |
グリーンモンスターのPERとPBR
公開価格（980円）で算出したPERとPBRです。
| 決算月 | PER | PBR | EPS | BPS |
|---|---|---|---|---|
| 2023年6月 （実績/連結） |
19.67倍 | 3.74倍 | 49.83 | 262.15 |
| 2024年6月 （予想/連結） |
12.08倍 | - | 81.15 | - |
グリーンモンスターの配当金と配当利回り
公開価格（980円）と配当金で算出した配当利回りです。
| 決算月 | 1株あたり の配当金 |
配当利回り | 配当性向 |
|---|---|---|---|
| 2023年6月 （実績） |
0円 | - | - |
上位株主とロックアップ情報
グリーンモンスターの上位10名の株主構成、ロックアップの情報です。
| 株主名 | 株数 | 売出数 | ロック アップ |
|---|---|---|---|
| 小川 亮 代表取締役 |
1,290,000株
46.76％
|
30,000株 | 180日 |
| ＷＭグロース４号投資事業有限責任組合 VC |
670,000株
24.28％
|
210,000株 | 90日/ 1.5倍 |
| 藤沢 亜理沙 取締役 |
316,400株
11.47％
（16,400）
|
10,000株 | 180日 |
| 中村 直樹 |
180,000株
6.52％
（180,000）
|
- | 180日 |
| 久保 ひふみ |
110,000株
3.99％
|
- | 90日/ 1.5倍 |
| 株式会社KINOCOS |
40,000株
1.45％
|
- | 180日 |
| Don’t Look Back in Anger株式会社 代表取締役の資産管理会社 |
30,000株
1.09％
|
- | 180日 |
| 室町 智之 従業員 |
16,000株
0.58％
（16,000）
|
- | |
| 宮島 創 従業員 |
12,000株
0.43％
（12,000）
|
- | |
| 井口 沙耶香 従業員 |
10,400株
0.38％
（10,400）
|
- |
- 公開価格は980円。ロックアップ解除となる株価（1.5倍）は、1,470円
- 90日のロックアップ期間は、2024年6月26日まで
- 180日のロックアップ期間は、2024年9月24日まで
直近の類似IPOの上場結果
グリーンモンスターと市場と業種が同じIPOの上場結果です。
「市場：グロース」かつ「業種：サービス業」の直近のIPO結果です。
- 2024/03/27 ダイブ
… 初値売り損益：140,500円
騰落率：77.20％、倍率：1.77倍 - 2024/03/26 ＪＳＨ
… 初値売り損益：43,700円
騰落率：95.83％、倍率：1.96倍 - 2024/03/25 イシン
… 初値売り損益：115,400円
騰落率：106.85％、倍率：2.07倍 - 2024/03/22 ジンジブ
… 初値売り損益：223,000円
騰落率：127.43％、倍率：2.27倍 - 2023/12/25 ナルネットコミュニケーションズ
… 初値売り損益：-8,400円
騰落率：-8.08％、倍率：0.92倍
グリーンモンスターのIPO分析
聞いたことある社名だと思ったら、トウシカ、かぶたす、FXなびのアプリ運営をされている企業でした。
個人的には上場するといろんな数値がオモテに出てくるので興味があります。
売上高の76.5％が「FXなび」（2023年6月期）
業績にややバラツキがありますが、FX市況と連動しているのかも。
FX取引はコロナ禍で在宅ワークが増えた際、取引も増えたと聞いたことがあります。
グロース市場ということで気になるのは成長戦略。
う～ん。同社のアプリに興味を持つのはライト層。なかなかＭ＆Ａ以外は難しそうな気も。
今年からはじまった新NISAが盛り上がりを見せ、先日、日経平均株価は35年ぶりに1989年12月来の史上最高値更新をつけました。株式市場が盛り上がりを見せる中での上場です。
ただ、現在は新NISAでの運用における非課税期待から、高配当株への投資に注目が集まっています。
アプリによるトレード練習を必要としないので、株式投資のほうは現在の活況な株式市況の恩恵をそれほど受けないかも。
アンケート：同社のアプリを利用さたことはありますか？X(Twitter)によるアンケート
「1株から株を購入可（数百円～）」「取引手数料 無料or格安」「購入単価の引き下げ」など、年々 投資初心者でも株式投資に参入しやすい環境に。（カブスルの参考記事：1株から株を購入できる証券会社）
業績にやや頭打ち感があり、面白い成長戦略が目論見書の中に見つけられればなぁと思いました。
グロース株としてはちょっと物足りないか。
評価はひとまず中立としましたが、IPO市況などを考慮し、後日 一段下げる可能性もあります。
【2.27追記】2024年6月期の業績予想（連結）が発表されました。増収増益の予定。
業績予想値と仮条件の上限価格で算出したPERは12倍。前期実績で算出したPERは19.6倍。PBRは3.74倍（PERとPBR）
価格面で割安感がでてきたので、仮条件が上振れない場合、初値予想は後日 引き上げるかもしれません。
参考までに
評価は下記を考慮して、中立の「Ｂ」に設定しました。
- 業績は安定的（決算情報）
- 2024年6月期の業績予想（前期比）は、売上高 2,071百万円（+21％）、営業利益 323百万円（+96％）
- 購入単価が低いIPOが好調（抽選資金による実績）
- 日経平均株価は35年ぶりに1989年12月来の史上最高値更新をつけ、株式市況は活況
- 成長をイメージしにくい事業内容
- オファリングレシオが36％と高い（IPOデータ）
- 3月のIPOラッシュによる投資家の資金枯渇。選別される可能性あり
- 配当実績なし
- 仮条件の上限価格と2024年6月期の予想実績（連結）によるPERは12倍。前期実績で計算したPERは19.6倍、PBRは3.74倍（PERとPBR）
- ベンチャーキャピタルの保有株が多く、公開価格の1.5倍でロックアップ解除（売り圧力）
3.11追記。仮条件が920円 ～ 980円に決定。（想定価格は920円。上限価格で6.5％の上振れに）
初値予想を1,140円 ～ 1,300円に修正し、予想利益を1.6万円～3.2万円としました。
目論見書の想定仮条件は920円。初値予想は1,020円 ～ 1,180円としました。
予想利益は1万円～2.6万円です。
カブスルは幹事証券にてIPOに参加します。
1人1票の平等抽選で、資金力に左右されない当選が期待できるマネックス証券やSMBC日興証券や、落選しても次回以降の当選チャンスに活かせるポイントが付与されるSBI証券がおすすめです。
カブスルはこちらの3社だけでIPOに75回当選しています（全当選数の52.4％）
松井証券と岡三オンライン、岡三証券とみずほ証券はブックビルディング時の抽選資金が不要です。
当選後に購入資金を入金すれば良いので気軽に参加できます。
特に松井証券はIPOの引受部門にチカラを入れており、幹事数が増えています（5割目標）
そのほかに楽天証券でも参加が可能です。
ブックビルディングの参加スタンスは Twitterにて発信しています。
庶民のIPO限定のタイアップ企画を行っていますので、口座開設がまだの方は お得なこの機会に是非どうぞ( ￣∇￣)
