いつも（7694）：IPO上場情報
いつもは、ブランドメーカーのEC事業を総合支援するサービスを提供している企業です。
化粧品、日用品、食品、家電、ベビー、インテリア、ペット、アパレルなど多業種カテゴリのブランドメーカー企業を支援。
Amazon、楽天市場、Yahoo!ショッピングなど主要ECプラットフォーム出店企業が取引先構成の多くを占めており、ECプラットフォームごとに必要となる個別のEC戦略、マーケティング、広告、デザイン、物流などの実践的ノウハウ・実行力を背景としたサービスを提供できることが、同社の強みです。
ECマーケティングサービスが主力サービスで、売上高に占めるストック売上高比率は、2020年3月期は86.4％。
同社がブランドの公式ECサイト運営会社となり、ブランドメーカーから商品を仕入れ、公式ECサイトにて消費者に商品を直接販売。
日本のブランドメーカーの海外進出もサポートしています。
設立は2007年2月。
従業員数は2020年10月末で166名、平均年齢は30.6歳、平均勤続年数は2.6年、平均年間給与は421万円。
いつものIPOの内容や事業内容は日本取引所グループに掲載されています。
本ページで掲載している画像は、いつもの目論見書から引用しています。
庶民のIPOは、初心者でもIPOに参加しやすいよう要約し、評価や初値予想を掲載。はじめての人へ
いつもの上場日
いつものブックビルディング内容
ブックビルディング期間中に、幹事証券からIPOに申し込みましょう。
| ブックビルディング期間 |
2020/12/3 (木) ～ 12/9 (水) |
||
|---|---|---|---|
| 仮条件 | 1,440円～1,540円 （抽選資金：14.4万円 ～ 15.4万円） | ||
| 当選口数 | 16,100口 | ||
| 発行済株式数 | 5,400,000株 | オファリングレシオ | 29.8％ |
| 公募株数 | 800,000株 | 売出株数 | 600,000株 |
| 吸収金額 | 24.7億円 | O.A分 | 210,000株 |
| 仮条件決定日 | 12/1 (火) | 公開価格決定日 | 12/10 (木) |
| 購入期間 | 12/11 (金) ～ 12/16 (水) | ||
※ 吸収金額は公募株、売出株、OA株を含む。
※ 申込・購入期間は各証券会社で異なります。
いつもの公開価格と初値
| 仮条件 | 1,440円～1,540円 | ||
|---|---|---|---|
| 公開価格 | 1,540円 | 初値 | 3,610円 |
| 騰落率 | 134.42％ | 倍率 | 2.34倍 |
| 初値売り損益 | 207,000円（3,610円 - 1,540円）× 100株 | ||
※予想利益は仮条件の上限価格を基にしています。
いつもの初値予想と予想利益
いつもの初値予想と予想利益です。予想利益は仮条件の上限価格を基にしています。
仮条件と初値予想
| 仮条件 |
1,440円 ～ 1,540円
※抽選資金：14.4万円 ～ 15.4万円
上限は6.9％上ブレ↑ |
|---|---|
| 初値予想 |
1,860円 ～ 2,200円※12/1 修正
（1.2倍～1.4倍） |
| 予想利益 | 3.2万円～6.6万円 |
想定価格と初値予想
| 想定価格 | 1,440円あたり ※抽選資金：14.4万円あたり |
|---|---|
| 初値予想 | 1,720円 ～ 2,020円 （1.2倍～1.4倍） |
| 予想利益 | 2.8万円～5.8万円 |
初値予想アンケート
いつも（7694）の初値予想アンケートに、ご協力をお願いします。
公開価格（1,540円）を基準価格に修正しています。
有効回答：258票 投票期限：2020/12/20 (日) 23:59までいつもの主幹事と幹事証券
いつものIPOを取り扱っている証券会社です。
いつもの割当数とネット抽選の当選数
目論見書で公表されている証券会社の割当数と、ネット抽選分の当選数（個人配分）の予想です。
割当数にネット抽選分のパーセンテージをかけた単純な計算ですので、参考程度にお願いします。
| 証券会社 | 割当率 | 割当数 | ネット 抽選分 |
|---|---|---|---|
| 主幹事 みずほ証券 |
85.22％ | 1,372,000株 | 1,372口 |
| 野村證券 | 10.43％ | 168,000株 | 168口 |
| 岩井コスモ証券 | 1.74％ | 28,000株 | 28口 |
| 松井証券 | 0.87％ | 14,000株 | 98口 |
| 極東証券 | 0.87％ | 14,000株 | 0口 |
| 楽天証券 | 0.43％ | 7,000株 | 70口 |
| SBI証券 | 0.43％ | 7,000株 | 49口 |
委託幹事であるマネックス証券は、委託数が公表されていません。
楽天証券の抽選倍率は、806倍でした。
現金8,000円＋2,000ポイントがもらえる口座開設タイアップ企画を行っています。
抽選資金が不要の岡三オンラインと松井証券。委託幹事で穴場のauカブコム証券。ポイントが貯まるSBI証券
いつもの決算情報
単独 財務情報 （単位/千円）
| 決算期 | 2020年3月 | 2019年3月 | 2017年12月 |
|---|---|---|---|
| 売上高 | 5,261,614 | 4,404,052 | 2,282,705 |
| 経常利益 | 198,165 | 80,677 | 21,351 |
| 当期利益 | 143,910 | 69,682 | 3,955 |
| 純資産 | 176,352 | 32,442 | -37,240 |
| 配当金※ | ― | ― | ― |
| EPS※ | 31.28 | 15.15 | 19,680.29 |
| BPS※ | 38.34 | 7.05 | -161,915.53 |
| 前期比（売上高） | 19.5％ | 92.9％ | ― |
上位株主とロックアップ情報
いつもの上位10名の株主構成、ロックアップの情報です。
| 株主名 | 比率 | ロック アップ |
|---|---|---|
| （株）つづく 役員等により総株主の議決権の過半数が所有されている会社 | 48.03％ | 180日 |
| （株）望月智之事務所 役員等により総株主の議決権の過半数が所有されている会社 | 24.02％ | 180日 |
| 坂本 守 代表取締役社長 | 12.01％ | 180日 |
| 望月 智之 代表取締役副社長 | 8.00％ | 180日 |
| 高木 修 執行役員 | 0.52％ | |
| 関 豊 取締役 | 0.52％ | |
| 立川 哲夫 執行役員 | 0.44％ | |
| 義家 聖太郎 執行役員 | 0.44％ | |
| 本多 正史 執行役員 | 0.44％ | |
| 杉浦 通之 取締役 | 0.44％ |
つづくは、同社の代表取締役である坂本 守氏の資産管理会社。
直近の類似IPOの上場結果
いつもと市場と業種が同じIPOの上場結果です。
「市場：東証マザーズ」かつ「業種：小売業」の直近のIPO結果です。
- 2019/11/01 ダブルエー
… 初値売り損益：-1,000円
騰落率：-0.21％、倍率：1.00倍 - 2019/04/25 グッドスピード
… 初値売り損益：35,000円
騰落率：25％、倍率：1.25倍 - 2019/03/28 NATTY SWANKY
… 初値売り損益：66,000円
騰落率：20.18％、倍率：1.20倍 - 2018/12/20 AmidA HD
… 初値売り損益：9,200円
騰落率：6.30％、倍率：1.06倍 - 2018/10/19 ギフト
… 初値売り損益：162,000円
騰落率：77.51％、倍率：1.78倍
いつものIPO分析
EC関連事業は、コロナ禍において業績が非常に伸びた分野です。（巣ごもり消費）
ECマーケットプレイスサービスの需要はコロナ禍で高そうです。
ただし、この手のサービスは同業他社も多い印象があります。
ECマーケットプレイスサービスが売上高の8割を占めています。
うち、「SK-II」および「BRAUN シルクエキスパート」ブランドにおける売上高が過半数を占めています。
社名と違い、ロゴマークは特徴的！（なんか腹立つ顔）
参考までに
評価は下記を考慮して、中立の「Ｂ」に設定しました。評価Ａ寄りです
- IPOで人気のあるEC関連事業。
- コロナ禍でも強い事業内容。
- 業績が好調。（決算情報）
- オファリングレシオが29.8％とやや高い。
- 特定顧客への売上比率（依存度）が高い。
- 同業他社が多い。
- 同日に2社が上場。
- 12月はIPOが多く、選別される可能性あり。
12.1追記。仮条件は1,440円 ～ 1,540円に決定。（想定価格1,440円より6.9％上ブレ↑）
初値予想を1,860円 ～ 2,200円に修正。予想利益は3.2万円～6.6万円です。
目論見書の想定仮条件は1,440円。初値予想は1,720円 ～ 2,020円としました。
予想利益は2.8万円～5.8万円です。
カブスルは、資金に余裕があれば幹事証券にて積極的にIPOに参加します。
1人1票の平等抽選で、資金力に左右されない当選が期待できるマネックス証券や楽天証券、落選しても次回以降の当選チャンスに活かせるポイントが付与されるSBI証券がおすすめです。
また、野村證券と松井証券はIPOの抽選時に抽選資金が必要ありません。
当選した後に購入資金を入金すればよいという、嬉しいシステムを採用している証券会社です。
庶民のIPO限定のタイアップ企画を行っていますので、口座開設がまだの方は お得なこの機会に是非どうぞ( ￣∇￣)
- 松井証券
抽選資金不要で幹事数が多い
口座開設で最大5千円のキャッシュバック。 - SBI証券
幹事数は9割以上とかなり多い！
口座開設＋入金・振替で現金2,000円がもらえる。 - マネックス証券
100％平等抽選でカブスルの当選多数！
口座開設で特別レポートがもらえる。
